Νέες σκιές στις αμερικανικές τράπεζες: Απάτες, ζημίες και «κατσαρίδες» στα δάνεια
- Οι Zions Bancorp και Western Alliance αποκάλυψαν υποθέσεις απάτης με δάνεια.
- Παρά τις περιορισμένες ζημίες, οι επενδυτές εξαΰλωσαν 100 δισ. δολάρια από την κεφαλαιοποίηση των τραπεζών.
- Ο Jamie Dimon προειδοποιεί για περισσότερα προβλήματα: «Όταν βλέπεις μία κατσαρίδα, υπάρχουν κι άλλες».
Η αποκάλυψη νέων υποθέσεων απάτης με δάνεια στις Zions Bancorp και Western Alliance Bancorp τάραξε τη Wall Street, παρά το γεγονός ότι οι ζημίες φαίνονται περιορισμένες — μόλις μερικές δεκάδες εκατομμύρια δολάρια. Η διαδοχική όμως αποκάλυψη των περιστατικών αναζωπύρωσε τις ανησυχίες για μια ευρύτερη αδυναμία στον τραπεζικό έλεγχο και την εποπτεία.
Σύμφωνα με το Bloomberg, τα δύο χρηματοπιστωτικά ιδρύματα συνδέονται με επενδυτικά κεφάλαια υπό τη διαχείριση των Andrew Stupin και Gerald Marcil, που φέρονται να δανείστηκαν κεφάλαια για την αγορά προβληματικών εμπορικών στεγαστικών δανείων.
Η Zions αποκάλυψε ότι θυγατρική της, η California Bank & Trust, είχε χορηγήσει 60 εκατ. δολάρια στους δανειολήπτες, διαπιστώνοντας μεταφορά σημειώσεων και ακινήτων σε άλλες οντότητες. Ο δικηγόρος των εμπλεκόμενων, Brandon Tran, απέρριψε τις κατηγορίες ως «αβάσιμες».
Τα περιστατικά αυτά ήρθαν να προστεθούν στις πρόσφατες καταρρεύσεις της Tricolor Holdings και της First Brands Group, που προκάλεσαν διαγραφές χρεών δισεκατομμυρίων δολαρίων και επιπλέον πίεση στις αγορές.
Αν και οι Zions και Western Alliance ανακοίνωσαν μικρές λογιστικές απώλειες, η αντίδραση των επενδυτών ήταν δυσανάλογη: 74 αμερικανικές τράπεζες έχασαν συνολικά πάνω από 100 δισ. δολάρια σε χρηματιστηριακή αξία μέσα σε μία ημέρα.
«Αυτή είναι μια βιομηχανία όπου οι επενδυτές — ειδικά οι νεοεισερχόμενοι — τείνουν να ‘πουλάνε πρώτα και να ρωτούν μετά’», ανέφεραν οι αναλυτές της JPMorgan, Anthony Elian και Michael Pietrini, σημειώνοντας ότι η συγκυρία πολλών “μοναδικών” πιστωτικών γεγονότων σε σύντομο διάστημα προκαλεί προβληματισμό.
Ο διευθύνων σύμβουλος της JPMorgan, Jamie Dimon, υιοθέτησε έναν πιο ωμό τόνο:
«Όταν βλέπετε μια κατσαρίδα, πιθανότατα υπάρχουν περισσότερες», είπε χαρακτηριστικά, προειδοποιώντας ότι οι απώλειες από κακά δάνεια μπορεί να αποδειχθούν μόνο η αρχή.
Παρότι οι μεγάλες τράπεζες έχουν επαρκή κεφαλαιακά «μαξιλάρια» για να απορροφήσουν τέτοια πλήγματα, οι περιφερειακές τράπεζες βρίσκονται σε πιο ευάλωτη θέση — ειδικά μετά την κρίση του 2022–2023, που οδήγησε σε πτωχεύσεις μικρότερων ιδρυμάτων.
Η ανησυχία, πλέον, είναι ότι η εποχή του φθηνού και άφθονου κεφαλαίου δημιούργησε ένα κύμα “τοξικών” δανείων και επιχειρηματικών πρακτικών που τώρα αποκαλύπτονται σταδιακά, εντείνοντας την καχυποψία των αγορών απέναντι στις περιφερειακές τράπεζες.
